Indicatorii de lichiditate - studopediya
COC - mijloace proprii circulante (OA - CO);
CO - obligațiile cele mai urgente (articole din secțiunea V din bilanț).
În practică, solvabilitatea societății se exprimă în ceea ce privește lichiditatea bilanțului său. Scopul principal al evaluării echilibrului lichiditate - pentru a seta valoarea de acoperire a companiei de pasive active de transformare pe termen în care banii (lichiditatea) corespunde perioadei de rambursare obligațiilor (returnare de urgență).
Pentru analiza activelor și pasivelor ale soldului sunt clasificate în funcție de următoarele caracteristici:
· La scăderea gradului de lichiditate (active);
· În funcție de gradul de urgență a obligațiilor de plată.
O astfel de grupare de active și pasive prezentate în schema de echilibru.
Pentru a determina lichiditatea grupului balanței de active și pasive sunt comparate.
Condițiile absolute de lichiditate sunt după cum urmează:
A1 A1; A2 A2; A3 PP; A4 <П4
Preconditii de echilibru absolut de lichiditate este de a efectua primele trei inegalități.
inegalitate a patra este un caracter de echilibrare. Implementarea acestuia indică prezența activelor societății proprii curente (capital și rezerve - active imobilizate).
active mai puțin lichide nu poate înlocui mai multe active lichide, astfel încât, dacă oricare dintre inegalitățile are un semn opus de a stabili în mod avantajos, echilibrul de lichiditate este diferit de absolut.
Compara A1 la A1 și A2 A1 + A2 vă permite să setați lichiditatea curentă, ceea ce indică solvabilitatea acesteia în viitorul apropiat. Compara A3 cu P3 exprimă lichiditate potențial, care este baza pentru predicția de solvabilitate pe termen lung.
Evaluarea valorilor absolute ale lichidității bilanțului folosind tabele analitice.
activelor societății în funcție de rata de conversie a banilor lor de a fi împărțite în 4 grupe:
A1 - cele mai lichide active - companii de numerar și investiții pe termen scurt. A1 = p.250 + p.260.
A2 - active realizabile rapid - creanțe și alte active. P.230 A2 = + s.240 + s.270.
A3 - active lent realizabile - stocuri, precum și articole din secțiunea I a soldului activ „investiții financiare pe termen lung“. A3 = s.210 + p.220 + p.140.
A4 - active nelichide - rezultatul din secțiunea I a soldului activ, cu excepția articolelor din această secțiune sunt incluse în grupul precedent. A4 = p.190 - p.140.
Obligațiunile de bilanț sunt grupate în funcție de gradul de urgență de plată:
P1 - pasivele cele mai urgente - conturi de plătit, alte datorii și împrumuturi nu sunt rambursate la timp. P1 = s.620.
P2 - datorii pe termen scurt - credite pe termen scurt și împrumuturi. P2 = s.610 + s.660.
P3 - datorii pe termen lung - credite pe termen lung și împrumuturi. P3 = s.590.
P4 - datorii permanente - capitaluri proprii, care este întotdeauna la dispoziția întreprinderii. P4 = s.490 + s.630 + s.640 + s.650.
Indicatorii de lichiditate ne permit să stabilească modul de-citatea întreprinderii de a plăti datoriile curente în timpul perioadei de raportare. Cel mai important dintre ele pentru managementul financiar sunt după cum urmează:
· Raportul total de lichiditate (curent);
· Raportul rapidă;
· Raportul absolut;
· Capital net de lucru.
Raportul general de lichiditate se calculează prin împărțirea mijloacelor circulante pentru datoriile pe termen scurt și indică dacă întreprinderea are suficiente resurse care pot fi folosite pentru a plăti sale în mod necesar scurt-mente pentru o anumită perioadă. Conform unui standardelor internaționale convenționale-lea, se crede că ORL coeficienții ar trebui să fie în intervalul de la unu la doi (de trei ori). Limita inferioară se datorează faptului că activele circulante ar trebui să fie de cel puțin suficient pentru a achita datoriile pe termen scurt, în caz contrar societatea va fi sub amenințarea falimentului. Excesul de mijloace care circulă pe termen scurt E-obligațiilor mai mult de două (trei) ori este considerată indezirabilă, deoarece aceasta poate indica structura de capital neratsio țional. În analiza coeficientului de o atenție specială acordată dinamicii sale.
Indicator privat raportul curent este etsya raport rapid. revelator-relația dintre partea cea mai lichidă a activelor circulante (numerar, investiții pe termen scurt si creante de-raport trebuie să) la datorii curente. Pentru a calcula coeficientul de lichiditate timp cientă se poate aplica, de asemenea, o altă formulă de calcul în conformitate cu care numărătorul este diferența dintre do circulă mijloacele (excluzând consum în perioadele viitoare) și a stocurilor de materiale. In România valoarea sa optimă definită 0.7 - 0.8.
În cele mai multe cazuri, cel mai de încredere este evaluarea lichidității numai în ceea ce privește capitalul de lucru. Acest indice se numește coeficient de etsya de lichiditate absolută și se calculează ca raportul dintre fondurile pe scurt obja zatelstva. În practică, coeficientul de vest absolută vizibilitate fata rareori calculate. În România se presupune uro-Wen optim pentru a fi 0.2 - 0.25. și este considerat factorul cel mai fiabil.
De o mare importanță în analiza lichidității unei companii este studiul capitalului de lucru net. care se calculează ca diferență între activele și pasivele curente ori pe termen în sus și în jos. Capitalul circulant net req-Dim pentru a menține stabilitatea financiară a întreprinderii, în oborotnyx Din fonduri în exces față de scurt-obja zatelstvami înseamnă că societatea poate plăti nu numai în afara obligațiile pe termen scurt, dar, de asemenea, mijloacele financiare sunt SY să-și extindă activitățile în viitor. Prezența capitalului de lucru pur este pentru investitori și indicatorul zhitelnym creditorii polo să investească în companie.
Schimbarea nivelului de lichiditate este stabilit de dinamica-abso valoarea lăută a capitalului de lucru net. El este valoarea fondurilor rămase după plata tuturor scurt-neapărat-mente. Prin urmare, creșterea acestui indicator reflectă o creștere a nivelului de lichiditate al întreprinderii.
Capitalul circulant net oferă o mai mare financiare non-dependență a companiei în ceea ce privește încetinirea cifra de afaceri a activelor circulante (de exemplu, întârziere de rambursare debitor-TION datoriilor sau dificultăților de vânzări), a fost asigurată de valoare sau pierderea activelor circulante (din cauza căderii de produse finite valoroase, faliment pentru clienți ).
Valoarea optimă a capitalului de lucru net depinde de caracteristicile societății, în special cu privire la dimensiunea afacerii, volumul vânzărilor, rata de cifra de afaceri Ma-ter a stocurilor și a creanțelor zadolzhen-Ness, condițiile de acordare a creditelor întreprinderii, de specificitatea stânga-otras și condițiile economice.
Poziția financiară a societății este negativă a martorilor indică o defecțiune, iar excesul de lucru net Kapita la. Lipsa de fonduri poate duce compania la krotstvu ban, după cum reiese din incapacitatea lui Promptitudinea-Menno rambursa obligațiile pe termen scurt. Deficienta poate fi cauzata de o pierdere a activității economice, creșterea fără a-fiabile creanțe, achiziționarea de scumpe vivace active fixe, fără prealabilă acumularea împăcării de fonduri pentru aceste scopuri, plata dividendelor în absența unui profit corespunzător, financiare nepodgotov-lene la scadență a obligațiilor pe termen lung ale întreprinderii .
Un exces semnificativ de capital de lucru net al op-optimalitate nevoie de ea indică utilizarea ineficientă a resurselor.